Si le développement de la technologie blockchain a été une révolution financière, les monnaies numériques des banques centrales (CBDC) en sont la contre-révolution. Leur développement s'est intensifié en 2023 à travers le monde, et il est plus important que jamais que le monde sache ce qui pourrait se cacher derrière cet acronyme.

Si certains pensent que l'on peut faire confiance aux banques centrales, les faits sont là pour les en dissuader. Cette technologie donnerait aux banques centrales un contrôle sans précédent, pourrait poser de sérieux risques de sécurité et est également totalement inutile.

Si vous comprenez la blockchain, vous comprenez également les dangers pour la vie privée inhérents aux monnaies numériques émises par les gouvernements. Chaque détail de chaque transaction serait accessible aux régulateurs étatiques, tels que les autorités fiscales. Dans le cas du Royaume-Uni, l'agence fiscale n'aurait pas besoin de pouvoirs juridiques supplémentaires pour examiner tous les détails de chaque transaction de CBDC.

Certains pourraient dire que ces pouvoirs ne seraient pas utilisés. Cependant, ces pouvoirs d'investigation n'existent pas simplement : ils sont utilisés et font l'objet d'abus. Prenons l'exemple de la loi sur la réglementation des pouvoirs d'investigation introduite au Royaume-Uni pour faire face aux menaces terroristes. Très vite, les conseils locaux ont utilisé ces nouveaux pouvoirs pour espionner les personnes qui promènent leur chien, nourrissent les pigeons et déposent des déchets.

À lire également : Un groupe de réflexion britannique part en croisade contre les CBDC « de surveillance »

On peut également supposer que les autorités de régulation des États seront en mesure de préserver la confidentialité des informations relatives aux CBDC. Au Royaume-Uni, les organismes publics perdent trop souvent des données, ce qui représente 54 % de toutes les amendes liées à des violations de données. Il n'y a pas si longtemps, HM Revenue & Customs a réussi à perdre les dossiers de 25 millions de contribuables.

Mais la menace des pirates informatiques est également importante. Les données centralisées constitueront un énorme pot de miel pour les pirates et les États hostiles qui les soutiennent.

Comme l'a fait remarquer le directeur de l'agence britannique de cyberespionnage, le Government Communications Headquarters, une CBDC « donne à un État hostile la possibilité de surveiller les transactions. Elle lui donne la possibilité [...] d'exercer un contrôle sur ce qui se passe au niveau de ces monnaies numériques ». Acquérir les données d'une CBDC équivaudrait à toucher le jackpot pour les États hostiles. Nous pouvons également supposer que le piratage ne sera pas leur seule approche. Par exemple, une récente enquête du Congrès a révélé que des agents chinois tentaient d'infiltrer la Réserve fédérale américaine.

Un bureaucrate non élu se déclare prêt à échanger votre droit à la confidentialité financière contre une CBDC américaine de type surveillance https://t.co/TKqpTtCNWQ - Tom Emmer (@GOPMajorityWhip) 3 mars 2023

Une CBDC pourrait également être programmée pour atteindre divers objectifs gouvernementaux. Certains banquiers centraux souhaitent utiliser les CBDC pour mener une politique monétaire, en imposant des taux d'intérêt négatifs pour retirer des fonds des comptes des CBDC. Des taxes pourraient être prélevées au point de transaction, et les achats de certains articles pourraient être empêchés ou limités afin de favoriser le rationnement. Les possibilités d'accroître le contrôle du gouvernement sont infinies.

Une question clé, posée par la Commission des affaires économiques de la Chambre des Lords dans un rapport fascinant sur les CBDC, est la suivante : Quel problème tentent-elles de résoudre ?

L'ancien gouverneur de la Banque d'Angleterre, Mervyn King, l'a souligné devant la Chambre des Lords au début du mois : « Les CBDC sont des moyens d'effectuer des paiements ; elles ne constituent pas une nouvelle monnaie. […] Quels sont les problèmes de notre système de paiement auxquels une CBDC pourrait apporter une réponse ? » Il a conclu : « Il n'y a pas de problèmes auxquels une CBDC soit la seule réponse, ni même la plus évidente. Notre système de paiement est plus efficace que ceux de la plupart des autres pays. »

Lord King a mis en évidence le caractère superficiel de toute la campagne en faveur de la création des CBDC. Elles ne sont guère plus qu'une prise de pouvoir des banques centrales, dont les risques l'emportent largement sur les avantages, pour autant qu'ils existent.

Les partisans des CBDC affirment qu'elles amélioreraient l'efficacité des systèmes de paiement, qu'elles favoriseraient l'inclusion financière et qu'elles rendraient les transactions transfrontalières plus faciles et moins chères. Ce qu'ils ne vous diront pas, c'est que toutes ces caractéristiques sont déjà offertes aux consommateurs aujourd'hui sous la forme de stablecoins garantis par des monnaies fiat et émis par des entreprises privées. Des exemples tels que Circle's Euro Coin (EUROC) et Poundtoken's GBPT offrent exactement les mêmes cas d'utilisation que les CBDC de gros et de détail pour la zone euro et le Royaume-Uni.

À lire également : Les CBDC exigent des gouvernements qu'ils accordent une attention particulière à la sécurité

Ne vous y trompez pas : Les banques centrales le savent. Les stablecoins privés se sont déjà imposés dans certaines régions du monde comme l'Amérique latine, où la dévaluation de la monnaie locale a conduit plus d'un tiers des personnes à effectuer un achat avec des stablecoins. L'économiste du Fonds monétaire international Eswar Prasad a même prédit l'année dernière que dans les régions confrontées à des problèmes similaires, « les monnaies nationales émises par leurs banques centrales [...] pourraient être remplacées par les stablecoins ».

Il ne faut pas s'étonner que la récente poussée de développement des CBDC dans le monde ait coïncidé avec un examen minutieux sans précédent des stablecoins et des actions en justice de la part des régulateurs gouvernementaux.

Que pouvons-nous faire ? Avant tout, nous devons faire mieux comprendre les enjeux, tant à la communauté politique qu'au grand public. Faisons connaître les faits au grand jour. Le meilleur moyen d'y parvenir est de mener une campagne de sensibilisation internationale avant que les CBDC ne soient implantées. Cette question est trop importante pour être décidée uniquement par ceux qui ont des intérêts particuliers, comme les banques centrales.

Conrad Young est le cofondateur d'Athena Labs, une agence de communication mondiale Web3. Il est conseiller en actifs numériques auprès du groupe de réflexion britannique Tax Reform Council et de sa branche activiste, Cut My Tax, et a travaillé à l'intersection de la blockchain et des politiques publiques tout au long de sa carrière. Il a obtenu son diplôme de l'université de Bristol en 2017.

Cet article est destiné à des fins d'information générale et n'est pas destiné à être et ne doit pas être considéré comme un conseil juridique ou d'investissement. Les points de vue, pensées et opinions exprimés ici n'appartiennent qu'à l'auteur et ne reflètent ni ne représentent nécessairement les points de vue et opinions de Cointelegraph.